02026年3月25日-27日，2026商用车产业发展会议在湖北省十堰市举办。本届会议由中国汽车工业协会主办，以“绿色转型、数智赋能、融合发展——驭势谋远共筑新生态”为主题，采用“1+1+6+N”模式，即1场闭门会议，1场开幕式暨全体会议，6个专题会议及其他相关对接、展览展示等活动，旨在凝聚行业共识、破解转型难题、共绘发展蓝图。其中，在3月27日上午举办的“专题会议六：供应链安全与产业链协同创新”上，深圳市江波龙电子股份有限公司市场总监王作鹏发表精彩演讲。以下内容为现场发言实录：
演讲分三部分，一个是行业的现状，第二个是我们公司推出的TCM技术合约制造的模式。第三个是介绍一下我们公司如何支撑这个模式，为什么是我们来做这件事。
大家对行业困境的共识非常清晰了。行业周期整理成图，借了一张图给大家介绍一下。以前基本是3、4年是一个周期，需求来了以后大家开始投产，投产以后供需平衡，投资过度，需求小于供应，价格下跌，存储行业经常出现事故，限产以后再平衡，新的需求找到之后再投产，基本上是这样的，每三四年是一个周期。
这次不一样，这次AI爆发的需求对存储行业来说是突然在预期外的需求，大概带来了30%左右的新增市场，并且是短期突发性的市场新增，这就直接造成了现在全行业、手机、PC都在涨价，造成了这样的情况，详细信息大家都知道了，不展开说了。
供给端、需求端我们都做了相关的调研，供给端最近市场都密集发声，包括之前各家包括长存、长鑫加速投资，2027年要量产的提前到在2026年底会陆续投产，各家在加大投入。我们很清楚地说2027年以后才会看到新的产能增加，才会陆续给市场带来大规模的支撑。2026年部分产能增加只是稍微缓解一点，2026年几乎没有办法解决这个事情，基本上已经成定论了，不像1月份的时候大家认为2026年底有可能出现AI泡沫，现在看来已经没有这种可能性，这是第一个观点。
第二，2026年新增的存储位元出货量预计会增加20%，主要是产业迭代带来的，像从64变成128这个带来的，但需求量会增加40%。供给看有点保守来不及，汽车市场产品转换的周期会变更慢，预判汽车市场2026、2027年都会供应不足的状况。
需求端AI需求不讲了。汽车是很小众的行业，可以看图示，以前存储主要是三大部分、手机、PC、服务器，现在服务器的需求在暴增几乎是占到一半的状况。现在看下来没有缓解的迹象，今年即使是手机、PC在Q1调研的时候给出了13%的下降，现在看下来亚马逊、各种CPU需求是腰斩，传统消费市场已经无力承受这么高的存储涨幅。汽车芯片市场价格上涨是5—8倍，市场贸易价格已经起飞。
汽车行业大容量、高带宽的需求正在增加，包括人机交互的需求还有车载AI智能化的趋势已经非常明显。但总量在原有的存储市场里面不超过5%，我们称之为这是小众市场，在这一波大的存储短缺情况下是容易被忽视的，存储原厂顾不上，几家大的AI客户签约单就直接可以把产能全部锁走，这是严重的供需矛盾。
我们认为在2026、2027年需求端是远超行业平均水平的状态，供应端也是远低于需求的状态，因此2026、2027年汽车存储的状态是紧平衡的结构。这也是我们为什么要来介绍这个情况以及我们的想法。
库存来看各家发布的数据非常清楚，库存基本上是2—4周的供应，各家主要原厂，原产厂库存预警在各个新闻上都发布了。预见到了这个情况我们很担心，我是负责市场工作，我在2025年10月份就把2026年的订单需求收集了，12月份又收集了一波。发现严重供需错配和重复下单的情况，大家很慌，在跟所有认识的存储商家在下单。
对于我们来说2026年可供应数量和全市场收到需求的数量只能满足40%，这个里面一定是有水分，水分比较大。在10月份收的那一版大家还没有那么恐惧，大家还没有那么恐惧，那时候我们收到了需求可以满足70%，后来几乎是翻倍，我们供应没有下降，额外增加了一些，用以尽量满足市场。我们认为存储这个事情遇到了像2020、2021年缺芯潮遇到了同样的情况。
这次不一样，存储行业投资特别大，没有办法像MCU等行业可以快速顶上来。国产的存储芯片企业像长存长鑫，可能要建芯片厂要百亿投资。这个不是危言耸听，如果大家是从业用户的一定要把自己的需求清晰地、准确地和原厂来做对接，这是我们要做这个事的背景。
江波龙做了27年的存储，消费类市场我们在2023年就推出了TCM模式，今天我们把TCM带到汽车行业。
TCM是技术、合约、制造三个英文单词Technology、Contract、Manufacture的首字母组合。我们做的事打个比喻，以前从原厂去买面粉，买了面粉回到这里做成面包、包子、馒头做成五花八门的东西供应给客户，客户可能需要eMMC、UFS、DDR等都可以，需要什么样的东西给你，我做出来东西以后你挑着买。现在有的资源如此紧张的情况下没有办法这样，我这里不能将资源形成产品库存，我们希望上游和下游可以直接进行资源供需对接。江波龙在中间起到了桥梁、连接的作用，换句话说在这种特殊时期我们只收加工费。我们不希望做囤积居奇的炒货行为，不想把汽车行业价格推高，这是我们做TCM整件事的目的。
20号元成会议有将长存长鑫邀请过来，原厂的需求和产能非常清楚。对于终端主机厂来说也是很简单，需求资源直接对接，这样就不会形成资源错配，让仅剩可以抢到的资源有效地进入到主机厂的需求里面，这是整个TCM模式希望达成的效果。
为什么是江波龙，大家是用户对我们这个品牌有耳闻了，不像7、8年前出来跑客户跟大家介绍我们公司，那时候最重要的环节是介绍我们名字的由来，大家以为是老板的名字，现在也有很多微信的客户买货是江总您好，能不能给我们买什么货，我说好，我们公司有好多的江总就这么来的。
因为我们的公司创始人是双胞胎姐弟，是各自名字里面的一个字取的，他们是1976年属龙的，就这样来的，我们是1999年成立的公司，从来没有做的，一直做存储。所有的工作是围绕着存储行业上下游投资。
2024年产值到了174亿，2025年年报还没有出来，预公告是220—230亿，基本上是保持着良性增长，研发人员是1200人左右，芯片级研发大概是400人左右。公司有三个品牌，FORESEE，用作TO B市场；一个是Lexar，是从美光旗下收购的品牌，大家玩相机用的卡，都可以看到我们的品牌。我们已经做到了全球第二独立存储品牌。相关的产品细分领域在全球排名都有稍微一点地位。
一颗UFS产品最主要的组成是闪存颗粒、主控芯片、固件还有封装测试，就这么几部分。为什么是江波龙想把终端和顶端连起来中间要有一个芯片，为什么是发起这个模式还有成功的基础，除了wafer，全球就几家公营。主控芯片、封测、固件方面我们都有自己的积累，都是广泛成功应用的状态。
主控芯片方面UFS、eMMS芯片全部实现了自研。固件算法方面积累，最重要带来的是定制化优势，我们在固件方面也有20多年的积累。封装测试之前是采取合作模式会在台湾一些封测厂进行封测，产业链越来越垂直整合，我们投了苏州力成工厂，更名为苏州元成。还有收购了巴西的封测厂Zilia，也是我们的海外的一个据点。
介绍一下我们的主控。之前存储行业是高度分工大家各做一块儿，谁做封测谁做封装，谁做终端产品运营，我们在独立存储品牌已经是全球第二名，中国是第一名。我们在2020年成立了自己主控芯片的研发团队，陆续推出了六款主控芯片。
eEMMC主控芯片是比较传统的芯片，主要在功耗上做了优化，产品质量稳定，目前从交付来看已经得到了非常大数据的支撑。
USB主控芯片，这两年大家对于哨兵模式应用越来越多，传统嵌入式存储对于大视频持续写入对于寿命挑战非常大。我们在看到越来越多的新能源汽车品牌都选用了外置存储，来进行哨兵模式的存储，我们专门做了主控芯片优化，目前国内乘用车新能源品牌里面，有多家都是我们在供应。
我们UFS4.1主控已经量产，下一代已经在预研，未来会推出来。UFS4.1芯片是5纳米也是我们算最先进的主控芯片。我们讲原厂是指三星、美光、海力士、铠侠、闪迪、长江存储、长鑫科技等，有一些国际原厂在选用我们的主控芯片，你买到了他们的国际原厂的UFS4.1的产品里面用的是我们的主控芯片，代表着我们的主控芯片到了国际一流水平。
固件方面是我们最早深耕这个行业的基础。我们最早做产品设计、固件开发以及产品质量把控。像封装、主控我们与别的企业合作。我们自有固件工程师有400多人，在整个行业团队里面还是非常多，我们有20多年固件开发的经验。我们需要产品定制，比如希望寿命优先、读写速度提升，我们在固件开发都可以实现。
讲到了三个封测基地之一。一个是中山、苏州、巴西。这是苏州的封测基地，后续所有车规类产品都会拿到苏州封测基地来进行封装测试。最早是飞索半导体，后来又被力成收购，2023年我们收购了这个公司70%的股份，和力成保持了技术合作，主要是高端类的车规产品在这封测，借用原来有成功的成熟制造经验。这个封测厂目前在封装测试做的产品是EMMS5.1、UFS4.1和LPDDR。
前面秀了一堆肌肉是我们做TCM做这个事的基础，基础是技术积累，想做也有能力设计制造，并且有自有工厂可以实现这个事。
我说这个话的意思是你有能力做，并且坚定持续做这个事情，我们积累了大几千万颗车规产品的销量，还没有到一亿颗车规级存储芯片，八年时间积累这么庞大的数据对于我们做现代提出来做TCM这个事的产品质量其实是有很重要的保证。你除了有能力还要有实际数据支持质量保证的事，再叠加最重要的长期主义的坚持，才有能力实现TCM的模式落地。
希望能够为车规存储芯片，不管是今天短时期的短缺还是未来两年之后长时间的，大家重新重视以前可能重视不到存储芯片行业，希望能够贡献一点力量。
这是我今天来做这次主题演讲的想法。谢谢各位！
（注：本文根据现场速记整理，未经演讲嘉宾审阅）
